1359 信達資産管理 - 1388299672

1：管理人★：2013/12/29(日) 15:47:52 ID:???0: どうぞ
258：？：2017/08/10(木) 23:34:24 ID:klNZHtZw0: 早すぎる＞＜　利益確定売りが、ボコボコに出ている
それでも、株価を上げているてことは、闇雲に玉集めをしている

考えて売買していない　玉を集めるが最優先・・
2017年の業績何て、どうでも良い状態になっている

業界平均が、PRE18倍
2017年業績予想に対して、PRE30～32倍
2018年業績予想に対して、PRE13～15倍
もう、2018年の業界平均に迫っている＞＜　0.3より上で買うのは危険

安信国際は、2018/19年にNZの残りの権益49％を買収して完全子会社化に
すると、言っている

49％を買収したら、2億RBM程度乗ってくる
2018年が、3億4千～3億6千　+　2億RBMなのか？　
2019年が、6～8億かな？　+　2億RBMなのか？　

2019年が7億～8億5千の間と考えた場合、EPS0.045～0.06と考えて　
業界平均のPRE18倍なら、0.81～0.9

3年先のこの程度の株価を取りに行くのに、こんなにシャカリキになるか？
今の勢いだと、今年　0.7位まで行きそうな勢い・・PRE60～70倍だから

仮説として・・・2022年には、北京冬季オリンピック

そのおひざ元で、環境関連のPPPが進む　パリでも、大見えを切った
環境関連への投資が進まないと大問題・・
北京国資企業がいるから他所から来た奴らに仕事を渡すわけはない＞＜
北京国資企業に集中的に仕事を落とす

●最も重要な歴史的背景

首創の傘下に入る前、北京市の物件を落札したのに金が続かないから、
プロジェクト参加の権益を売って、南昌プロジェクトを優先させようとした
設立時は、北京/上海/シンセンの３つの国有企業を集めて出来た企業の癖に、
北京をすてて逃げようとした

もう、あり得ない＞＜　

首創集団の傘下にはいり又、北京で受注できる所に戻って来た
●7月31日に北京市の朝陽区の道路清掃をPPPで受注
●8月9日が、又北京の朝陽区の建築物廃棄所をPPPで受注

北京市で、PPPで立て続けに受注しこれで、盛り上がらないわけがない

首創集団のNo２が、積極的に建設の進み具合や完成した施設を見に行かれます^^;;
No２が、陣頭指揮を取っている裏付け　
No２ともなれば、直ぐに新聞記者が付きまとって記事になり隠せない
首創集団No2が陣頭指揮を取っているから今後、北京市での受注が更に増えるの連想ゲーム

てか、連想ゲームでなく北京でPPPの受注が増えるのは間違いない
PPPの計画数が、全土で一番件数が多い　単純明快

明日から、休みです　暫く留守にするから株価を見る事も無い
次見る時に、どうなっているか？
今日の株価から動かないと思う
259：？：2017/08/14(月) 22:27:13 ID:klNZHtZw0: お盆休みで、数名と会って話をして来た
この銘柄、アマは手を出さない方が良いんだろうなて結論になった

ここ最近でた、地場証券の研究報告を印刷して数名でたらい回しで話をしてみたが・・

2017年業績予想　1億4千～1億6千　　既に、PRE30倍を超えた株価になっている
2018年業績予想　3億4千～3億6千　　材料GCZの権益49％を買収した場合、1億3千～1億5千が上乗せされる
2019年業績予想　5億～6億位かな？　此処で、資産注入なら1億3億Onする

2018年で材料が乗った場合
4億7千～5億1千　EPS0.032～0.035の間　この場合は、0.032　x　PRE30　～　0.035　X　PRE30
0.9～1.1hk＄まで噴く可能性はあるが結局　PRE20～23まで下がる

逆に18年に資産注入されない場合、
EPS0.023～0.024　0.65～0.7位かな・・

この資産注入は、2018よりも19年の方が株価的には美味しい？

資産注入が材料で株価が吹き上がった場合、2年は材料出尽くしでPREは下がる
1hk$以上上に行くのは、難しいのでないかの考え方も

材料出尽くしで、PREが下がり業界平均になれば１hk＄を超えられれない

配当なしの可能性は？　あるある
株数を300億に増やしている、買収時に吐き出す可能性は・・あるある
この場合、EPSは更に半分に下がりEPS0.0275になる・・・

2017年の総受注が40億RBMを超えたとして、建設利益は2019年に
8億程度営業CFに乗ってくるが、2019年の総投資が50億を超えた場合、
8億何て焼石に水＞＜

業界の受注から見ると、1社10億程度だから他社の4～5倍のペースで受注しても
投資額は、同じだけ増えるでないか・・・

利益額は2020年には2016年比で20～25倍に達する可能性はある
その分、株価は常に天井をへばりつく為に高PREになり素人は、
手を出さない方が良いそうだ・・

買うなら、余程安い所で買わないと逆にパフォーマンスが悪くなる
常に株価はMax状態・・・何かあったら下がるだけ^^;;

2hk＄の株価の銘柄が、成長すれば、3年半もあれば8hk＄まで上がる可能性がある
利益額のパフォーマンスが派手でも、3年半まてばキャピタルゲインの%は同じ位しか
出ないのでないか？

受注からフル稼働までが、5年は長い
早い所は、受注からPLに反映されるまでが1年
金を寝かす期間が長いて事は、それだけリスクも増える

ど派手な、利益額成長が材料になっている

どの証券会社も、18/19年のど派手な利益額の成長を持ち上げている
実際に受注しているのだから、利益額何て奴らは直ぐに予想は出せる

でも、等級は出していない
2017/18の業績は、業界平均並みまで既に折り込まれている為に、
買、持増、売　何も出せない^^;;

株価がMaxでない場合
証券会社から、BYUがでるのなら2019年1月から　
それが見えているのに、1年半前からフルで仕込むか・・・^^;;

ファンダに沿って、買うにしても幾ら何でも早すぎるだろう
板に晒す時間が長いて事は、受けるリスクもそれに比例して増える

グーの音もでません＞＜

それまで、わかっているのなら資産注入を材料に上げ時に、
全数、ぶつけて2年後に落ち着いてから買い戻せ

流れて来る資金は、材料目当ての資金だからとのご意見も・・
利益額の倍々ゲームより、年20％の成長の方が安心できるだろの意見も・・

もう、袋叩き^^;;

2019年ね～・・・もう一つの方も、話をしてきた　威勝集団　

大手投資家の理論を振り回し、ファンダメンタルを無視した売りに対しては、
全力で向かって行く

首創環境を売り飛ばして威勝集団に行くは、一つの選択肢だとは思う
2～3年内には、決断しないといけないのかな
260：？：2017/08/15(火) 12:42:52 ID:klNZHtZw0: quote.eastmoney.com/hk/03989.html?from=BaiduAladdin
このサイトの、沪港通资金流向て部分

前から、何かなと思っていたが、上海/シンセンから金がリアルタイムで
幾ら来て、一番買われた銘柄が表記されている見たい

朝一で　舜宇光学科技→科通芯城→比亚迪电子→中车时代电气→
比亚迪电子に戻って更に買い上げている

チャイナマネーの流入が止まって→比亚迪电子を売っている
動きが早い＞＜

毎日、取引終了後に直通上位10社はデータ公開してくれる
小さな企業は、10位に入るわけがない・・あのデータを見ても
途中の小型株は何を買っているのかは、わからない

首創環境も、何時だったかな・・１週間程前にここに名前が出ていた
意味が分からなかったから、スルーしていたが・・

凄い世の中だね・・・考えられない・・

香港直通で、どの銘柄を何口座で幾ら買って、何口座が幾ら売って
差し引き株価の動きがどうかとリアルタイムで表示されている

証券会社から、１日の取引量や額で上位１０社を表示すると
同じ所しか企業名が出ない

だから、大手企業ばかり買っているのかと思い込んでいた・・・
全然、ちゃうちゃう　色んな、企業を買っている
大きいのから小さいのまで

一つ、偉くなったｗｗｗ

１日中、暇になったらそれを記録しておいてチャイナマネーが継続的に
買っている銘柄に、集中投資したらいい・・
今は、朝から晩まで一日中　へばり着く時間もないしｗｗｗ

ど真ん中も買っているが、A株好業績企業の関連銘柄を買っている見たい？
本土は、資本関係も重視する

親会社がAに上場して好業績を上げている子会社のH株を買う流れもありそう

この場合、AH同時上場とは違う

チャイナユニコムAとチャイナユニコムの関係
チャイナユニコムAが親会社で、チャイナユニコムは子会社

だから、Hのチャイナユニコムを買っうて流れ

首創環境の親会社は、A株の首創になっている
支配株主は、首創集団なんだけど

首創も、首創集団が59％の株を握っていて首創集団がたてた戦略に沿って
投資を続けている

首創集団　59％　→首創　45％→　首創環境　親会社が首創になる
首創集団　　　　　　　　21％→　首創環境　この直接支配もある　

実質、首創集団が66％を握っている
親子丼買いはチャイナマネーが好きな買い方でないかな・・
A株では、色んな企業の推奨の中に、H株上場の子会社をセットで取り上げる

基本的に、チャイナマネーは国策に沿った企業を買う
国がやる事は、間違いはないの論理・・・・＞＜

それにしても、科通芯城て0400て何の企業？？？
直近で、大急落しているが・・・

前場は、チャイナマネーは比亚迪电子から動かなくなった・・・
へばりついている

比亚迪电子をあそこまで跳ね上げたのは、チャイナマネー見たい
261：？：2017/08/15(火) 23:45:25 ID:klNZHtZw0: 本来のスレの信達　
中金から、目標　4.66hk　買い推奨が出ている
内容的には、今まで書いた事と大差ない

一昨年の、シニア債で集めた金を投資して業績が良くなると・・・
利益率が大きく改善できる見通し　5.2%まで上がるとみている

2017/18年大きく増収増益見通し
これだけの巨大企業だから、一度いい方向に向かうと簡単には止まらないと思う

南洋銀行が好調　信達の資産評価が上がってくれば、資金提供している
南洋銀行も回収が進み、良い金の循環が出来るようになる

後は、不動産が好調とのこと　
昨年、北京市で広大な土地を差し押さえたからそれを、更地にして
子会社の信達地産に売って、信達資産が、分割して販売する

不動産の部分は、昨年から見えていたので今更、蒸し返す程の材料とは思えない

債権の資産価値が上がっているが、一番大きな要因かな
それと過去の投資が、やっと回収期を迎えるて事だと思います

暫く、連続して好調が続くと思います
これから、色んな証券会社が買い増の評価をだすだろうから
上々に株価は、上に上に向かうと思います

利益率が5.2%まで上がれば、配当がでかいぞ
持っていないけど

今日は、一日　色んな事が分かった日だった・・

一番の収穫は、チャイナマネーですｗ
香港の本土化は進むのだから、チャイナマネーの流入は止まらない

チャイナマネーが、何を買うのかは・・・何時か考えがまとまったら
チャイナマネーの買い上がりで、１年半で10倍を超えている銘柄て
チラチラとあるから

シンセンから来た金は、PRE60倍超えまで買い上がるから、
PLだけ見ていたら、へ？て株価になる

シンセンから流れて来る金に選んでもらえる銘柄を持っていれば
10倍を超える可能性は高くなる

幾ら好業績でも、買い手がいないと株価は上がらない
その差が、今後更に広がる気がする
262：？：2017/08/16(水) 14:25:15 ID:klNZHtZw0: 見つけた
quote.eastmoney.com/center/list.html#mk0146_12
直通からの買いと売りの15分遅れ

上位10位は、別枠
日本語では、10位までしか教えてくれない

鉄板のテンセントは、チャイナは毎日買い続けている
売り越した日、何てない^^;;

便利な世の中だねと言うか　本当に凄いね
これだけの情報が、チャイナは全て無料提供

但し全部、チャイナ語なので^^;;英語表示はありません

自分的に好きな分野
中国金属資源利用　　この2年良く上がっているが継続的にチャイナマネー
www.cmru.com.cn/about.aspx?introCateId=219&CateId=219
これだけ、過去の表彰を公開するのは国有企業の特徴
俺は、これだけ凄いんだと表彰状を公開しまくる^^;;
過去の投資が回収期に差し掛かっている

今でも、継続的に買いが入っている
チャートを見たら、面白いと思う

H株小型株指数採用銘柄　
日本でなじみのない指数だけどCSI300指数の小型企業版

小型株指数採用銘柄は、直通前に買われると言われていた
採用銘柄が何か、調べられなかった
読んでいたら指数採用銘柄だった

指数銘柄だから、今後もチャイナからの継続買いが入る

医療系で買いの目立つ奴
（医療系は絶対に手を出さない^^;;）

マイクロ何チャラて、医療器具のメーカーもチャイナが連日買い越している
日本でも、人気の企業だけど5年位株価は、6hk～7hkで止まっている
スレにも、誰も書く人がいなくなった

往年の人気企業で、数年鳴かず飛ばずだが、新しく来たチャイナマネーは
持っていないから買うんだろな

その場合は、シンセンの同業社との比較が必要になる
シンセンの同業社の平均PERが幾らなの？

PRE30だから、高すぎる・・No
シンセンの同業他社の平均PERが60倍なら30倍は、
安いと考えなければいけない^^;;

本土系証券会社が出す、同業他社比較は上海/香港/シンセンの３つを
各市場に分けて、香港の平均/上海の平均/シンセンの平均と分類されている

本土の人にもわかる様に同業他社比較のレポートを書く^^;;
これから、説明が付かない株価になる銘柄が続出する

シンセンからの流入の方が多いのだから、シンセンが基準になるんだろうね

H株の第2ラウンドて感じ

徳普科技発展　株価0.093　......どうなって行くんだろう
シンセン民営企業で、ネガテブレポートで大暴落
でも、チャイナマネーが今日は買い上げている

昨日の科通芯城と同じパターン

金に余裕があれば10万株位提灯付けようかて所なんだろうが
フルポジだから、どうにもできない
263：一皿３００円：2017/08/16(水) 23:14:21 ID:ND44tyag0: ？さんこんばんわ。株とは全く関係ないのですが
私も水素水初めてみることにしました。結構高いですが
健康には変えられないですね。
264：？：2017/08/17(木) 21:53:04 ID:klNZHtZw0: おお　良いよ　
自分も、今年亡くなった友達の形見分けで、お風呂に入れる奴を貰ったのよ
９万円位で売られている奴だけど、いいｗ

重度アトピーと診断されて１年がたったけど、足に所々にアトピーがまだ残っている
毎月、水素吸引行って、水素水飲んで・・とどめで、貰った水素風呂・・水素付け^^;;

お風呂の奴を使い始めて１週間だけど、足に残っていた傷が小さくなり始めた

一番が水素吸引　２番が水素風呂　３番が水　と　言っていますね・・

短パン履くと、まだ人から汚い足て言われるけど、
昨年は、汚いを通り越して家族にも「汚い体を見せるな」と言われていた^^;;

確かに、あの体を見せられたら俺でも、見せるなと言うｗ

本当に、全身掻きむしってたから・・・
寝る時に、手を紐で縛るとか包帯を巻いて寝るとか
医者て、酷い物でそんな事平気で言うのよ
　
そこまで、遣って治るのかて聞くと、「治りません」
絶望に叩き込む事しか言わない

薬にホルモン剤が入っているから、めちゃ喰って・。・
血糖値も一気に上がて・・

悪循環で何一つ、良い事なかった　最悪＞＜

民間療法しますと言うと、「そんな物止めなさい」
それなら、どうしろて言うんだ＞＜
「上手に付き合ってください」・・・ふざけんな！

今では、考えられない位綺麗になった
パンツ一丁でもok　ｗｗｗｗｗｗ

水素水はppmの高い方が良いみたい
家で作る奴だけど、正直効果は水素吸引程、実感はできないが^^;;
それでも、2週間飲んでないと肌が乾燥肌になりますね・・

水素吸引を２時間すると、効果はあるが高い・・・
アトピーが酷い時は、週３回　２時間やっていました
これを、２ヶ月やるとみるみる傷が消えて行きました

お店の人が気の毒がって、半額券をくれたけど
それでも、2ヶ月で10万は軽く・・・

あくまでも自分の場合は、合ったようです
今は、１ヶ月に１時間だけ予防で水素吸引も続けています

水素水飲むのが辛いから、今は毎日　カルピスにしています
これから、500ｍｌ一気に飲めるｗｗｗ

腹タッポンタッポンで、ご飯食べないから8ｋ痩せて血糖値も
下がって・・・血圧は、下がり過ぎて薬が無くなった＾＾;;
265：一皿３００円：2017/08/17(木) 23:07:28 ID:pXXCyURQ0: ？さん情報ありがとうございます。
私はどうも血色が悪くこれは早く死ぬなと思いいろいろやりました。
ミトコンドリアと水素で有名な太田教授の本を読んで
そういえば？さんが前に言っていたなと。

太田教授監修の水の素（体内で水素が発生するカプセルを飲む）はいいらしいのですが高いので
ペットボトルで作る消耗品のやつ＋１．４ｐｐｍのサーバー（バンビ５万円）で
効かなければ水の素で行こうと思います。

水素吸入や風呂もいいんですね。
アンチエイジングに効くようなので長生きの効果も期待できそうですね。
266：一皿３００円：2017/08/17(木) 23:33:23 ID:pXXCyURQ0: 日本のお医者様はひどいこと言いますね。
人当たりの良いお医者様もいらっしゃいますので
はずれのお医者様は損切ですね。

痴ほう者の胃ろうの是非や痛み治療なんかも日本は
考えるところがありますね。

ご存知と思いますがLIFE SHIFT(ライフ・シフト)１００年時代の人生戦略
の本は良かったです。最近読んで長生きの体制を作りたいと思いました。
１００年はむずかしいかもしれませんがお子さんにも役に立つでしょうし
自分たちにもＩＰＳ細胞やら水素やら長生きに貢献しそうなものが
生きている時代に間に合いましたね。
267：？：2017/08/17(木) 23:53:39 ID:klNZHtZw0: 又、河南省で受注している・・鄭州市の滎陽市　人口65万人
今度も、一体化・・
Zhengyang Projectの中の
Incineration Project/Collection and Transportation Project
を担当する

ゴミ発電所の投資額が3億元だから、そんなに大きな発電所ではない

鄭州市は6市轄区・5県級市・1県　937万人
今後、鄭州市の他の地区に広がっていくんだろな

何処の証券会社も、2019年の業績予想何て出せないよ＞＜
18/19は良いんだ　と　投げやり的表現・・・

受注が早すぎて、過去の流れが全く役にたたないから先の予想も不可能
良いと言いながら悪かったらどうするんだで、不透明感が・・

良くも悪くも　予測がたたないはダメでしょ

投資額が膨らみ過ぎて、2017年締めたら　ダメでしたの可能性は？ありうる
268：？：2017/08/18(金) 22:19:28 ID:klNZHtZw0: 安信国際が出しているレポート読み返してみた

公司 2016 年净利润为 4385 万元 RMB。2017 年上半年净利润约 6000 万 RMB，
我们预期全年利润约 1.5 亿 RMB，较 2016 年大幅增长。目前市值 42 亿港币，
对应倍 2017 年 PE24.2 倍，2018~19 年预期公司业绩进入快速增长阶段，
股价具备上行空间。

0.32でPRE24倍を付けたから、2017年通期予想の材料を一旦折り込み済となった見たい

MACDは、そんなに悪くない　来週には、又GCしそうなのと
最近は、25日線にタッチして反発している
今日も、25日線に触れて上に行っているから0.3を割るのは難しそう

唯、上にもいけない・・0.32が昨年の天井だから売り玉が一杯出る

でも、
2018~19 年预期公司业绩进入快速增长阶段，股价具备上行空间。
2018～19年は急成長期に入るから、株価は上昇すると言い切っている

目先の市場やテクニカルに振り回されても、ファンダは絶対に嘘つかない

18/19年も倍々で成長する
2020年はそれ以上に成長するでないかな？

2016年決算比
2017年　3.5　X　2018年　2　X　2019年　2　X　2020年　2～3　=　28～42

2020年に、POSITIVE PROFIT ALERT がでるようならEPS0.1を超えるよな・・
早いと、ここで2016年比で利益は10倍になる・・

遅くても2022年は、余程変な事が起こらない限り今のペースだとお釣りがくる^^;;
余程、変な事は業界全体の建設が大きく遅れる事が起こるとか
2022年の冬季オリンピックを前に全体の建設が遅れる事態に陥る・・か？

逆に、早くやれとムチが入って、早くなると思っている
特に、2020年の13次5終了に向けては凄いと思う

これだけ、新しいプロジェクトが増えているのは13次5の終了時の
計画達成率を見込んでいるのだと思う

13次5終了時に建物が完成するには、整地されていれば2018年一杯でも間に合うのかな？
来年一杯、今のペースで受注すると思う

問題は、大型買収時に表に出て来る株数が50億程度増える可能性がある
200億株になると、2020年に流石にEPSは0.1には届かない
200億株になっても2022年にはEPSは0.1を超えると思う

BCG　NZの49％の権益の買収が・・現金？株式等価？
18億RBMは必要になり回収までに10年掛かる・・

2019年急成長するが、金がキュウキュウ・・どうやって回すの？
2020年を乗り切れば安定するが、その後は年20～30％しか増益にはならない

分母が大きくなるから、成長率は下がる

5年・・長いな^^;;
269：？：2017/08/19(土) 17:57:58 ID:klNZHtZw0: cj.sina.com.cn/article/detail/2475967382/328811?cre=financepagepc&mod=f&loc=4&r=9&doct=0&rfunc=70

へー正式にゴミの輸入を禁止にしたんだ
するするて話はあったが、正式に決めたようだ

日本や米国からのゴミを中国に輸出していたが、これで出来なくなった
これで、多くのゴミ村が消滅する

中国が輸入禁止したら、ゴミはアフリカに向かって行くけどな・・
自国のゴミは、自国で処理するのが良いと思うけど

その為の金を、全国民に負担させるは正論だと思う
医療廃棄物処理は、特に問題が大きく処理場も少ない

家の近くに処理場建設すると猛反対が起こり頓挫して、
国外に出していたが、受け入れ先の中国がNoと言ったら
国内で処理するしかない

日本でも、ゴミ処理企業が増えるんだろな
ゴミ処理の負担金を誰に求めるかだが、
全国民が、平等に負担するしかないだろな

販売時に、消費税と別にゴミ処理料として上乗せするとか・・
そうなれば、そうなったで又ワーワーと大問題になるのだろが

ゴミを国外に送っているから、わからないだけで
国内で全部処理となれば・・・目に見えてわかるようになる